一場由銀行“錢荒”引發(fā)的暴跌出現(xiàn)在A股市場。昨日,銀行、券商、地產(chǎn)等三大權(quán)重板塊分別有23.75億元、14.83億元、14.42億元資金逃離市場。其中,券商、信托股成為昨日暴跌的替罪羊,整體跌幅高達8.29%。19只券商股全部下跌,西南證券(600399)等四只券商股報收跌停。流通市值最小的券商股西部證券(002673)在4124萬元資金凈流出的打壓下,也被封死在跌停板上。
西部證券于2012年5月在中小板上市,發(fā)行量僅2億股,目前的流通盤僅為3.22億股,是券商股中流通盤最小的一家。公司的注冊地在陜西省西安市,陜西省電力建設(shè)投資開發(fā)公司為其控股股東。去年,西部證券的經(jīng)紀、投行、自營等多項業(yè)務(wù)都有所下滑;今年一季度,公司實現(xiàn)營業(yè)收入3.54億元,同比大增69.04%;歸屬上市公司股東的凈利潤1.36億元,同比大增140.07%。公司在今年一季度創(chuàng)造的凈利潤已經(jīng)超過去年全年,同期公司的經(jīng)紀、自營、資管等業(yè)務(wù)分別同比大增24%、1374%和92%。
盡管西部證券的業(yè)績飛速提升,但仍留不住股東和機構(gòu)逃離的腳步。在迎來限售股上市一年的解禁期后,該股自5月以來頻頻登上大宗交易平臺。在5月3日至6月17日期間,西部證券有11天出現(xiàn)在大宗交易平臺上,共發(fā)生23筆交易。在交易中,西部證券甚至頻頻遭遇高折價甩賣一幕。其中,6月17日交易的一筆折價8.12%;5月6日發(fā)生了4筆,最高折價達12.94%;券商股在大宗交易時遭遇打折在今年幾乎成為常態(tài)。有業(yè)內(nèi)人士分析認為,券商股在大宗交易平臺遭遇打折,一方面是接盤方通過“點對點”的約定交易拿到廉價籌碼,翌日拋售后便可輕松獲得巨額收益,或有“利益輸送”之嫌;另一方面,不排除股東“過橋減持”的可能,即股東將持股以超低價轉(zhuǎn)讓至關(guān)聯(lián)方,從而實現(xiàn)曲線避稅及日后擇機減持的目的。
進入5月份后,除了產(chǎn)業(yè)資本股東們競相減持解禁股外,外資QFII也紛紛加入到拋售券商股的行列。其中,一向被市場視作“QFII集中營”的海通證券國際部、中金公司上?;春V新窢I業(yè)部、中金公司北京建國門外大街、中信證券總部等四大營業(yè)部,在今年的大宗交易中都頻繁現(xiàn)身。5月下旬以來,上述四家營業(yè)部37次出現(xiàn)在大宗交易賣方席位上,共計賣出1.17億股,成交額達11.09億元。在眾多實力股東瘋狂減持拋售的打壓下,西部證券的股價在6月份的13個交易日里,就累計下跌達30%,昨日更是以一根跌停大陰線將所有短中期均線全部跌穿。
如果說“股市是經(jīng)濟的晴雨表”,那“券商股就是股市的晴雨表”,在行情預(yù)期變壞的情況下,在資金流動性堪憂之時,券商股無疑充當(dāng)了股市暴跌的替罪羊。